JPMorgan Chase, Bank of America e Wells Fargo ganharam bilhões

Os maiores bancos do país estão a obter lucros, uma vez que as taxas de juro permanecem elevadas, apesar de os credores terem tido de reservar milhares de milhões de dólares para reconstituir um fundo de seguro de depósitos gravemente esgotado por uma crise entre os bancos de média dimensão na Primavera passada.

Os lucros do quarto trimestre de 2023 divulgados na sexta-feira pelo JPMorgan Chase, Bank of America e Wells Fargo superaram as expectativas dos analistas, e ambos os bancos, que juntos fornecem contas para quase um terço de todos os americanos, relataram que seus clientes continuaram a gastar.

O Citigroup, que está no meio de uma reestruturação global, anunciou um prejuízo líquido de 1,8 mil milhões de dólares durante o trimestre, em comparação com um lucro de 2,5 mil milhões de dólares no ano anterior. O banco alertou que as despesas únicas incorridas nos seus esforços para se retirar de países como a Rússia e a Argentina estão a revelar-se dispendiosas. Na sexta-feira, revelou planos para cortar quase 10% da sua força de trabalho – ou cerca de 20 mil pessoas – como parte de uma reestruturação que a sua presidente-executiva, Jane Fraser, explicou amplamente no outono passado.

No quarto trimestre de 2023, o JPMorgan obteve um lucro de US$ 9,3 bilhões, ou US$ 3,04 por ação, em comparação com US$ 11 bilhões um ano antes. O banco disse que uma avaliação especial da Federal Deposit Insurance Corporation reduziu o lucro por ação em 74 centavos. Os analistas esperavam que o lucro por ação fosse de cerca de 3,32 dólares, pelo que os investidores consideraram o desempenho do banco uma vitória, uma vez tida em conta a conta única da FDIC de 2,9 mil milhões de dólares.

As receitas do banco no trimestre totalizaram US$ 38,6 bilhões. Em comparação com o mesmo período do ano anterior, as receitas aumentaram 12 por cento.

Ao contrário dos seus homólogos do Bank of America e do Wells Fargo, que pareciam optimistas em relação à economia dos EUA, Jamie Dimon, CEO do JP Morgan, alertou que os líderes políticos e os investidores podem estar a subestimar a dor económica que os espera.

Num comunicado divulgado junto com o relatório de lucros do banco, Dimon listou as guerras na Ucrânia e no Médio Oriente, a reforma da infra-estrutura americana e o aumento dos custos dos cuidados de saúde como “forças grandes e algo sem precedentes” que poderiam fazer com que a inflação – e, portanto, as taxas de juro – permanecesse. superior ao que os investidores estão actualmente a preparar.

Quando questionado na sexta-feira por que o banco esperava seis cortes nas taxas em 2024, quando a declaração de Dimon parecia indicar algo diferente, Jeremy Barnum, diretor financeiro do JPMorgan, disse que o banco usou modelos para prever os cortes nas taxas de juros. “Além disso, todos têm opiniões diferentes sobre as taxas de juros, que é como deveria ser”, acrescentou.

Os consumidores e as empresas enfrentaram as taxas de juro mais elevadas em mais de 20 anos, enquanto a Reserva Federal trabalhava para controlar a inflação. A subida das taxas de juro desencadeou uma crise em Março passado entre os bancos médios, provocando a falência de três bancos e a dissolução de um quarto. As autoridades federais recorreram ao fundo de seguro de depósitos do governo para garantir os depositantes de duas instituições falidas e estão agora a trabalhar para angariar quase 16,3 mil milhões de dólares para repor os recursos do fundo, contando com os maiores bancos para pagar a maior parte.

Os lucros do Bank of America diminuíram no quarto trimestre do ano passado, depois de ter pago uma contribuição especial de 2,1 mil milhões de dólares ao fundo governamental que absorve o custo das falências bancárias. E também gravou Cobrança de US$ 1,6 bilhão Refere-se à descontinuação do Bloomberg Short-Term Bank Yield Index, taxa de referência que adotou em substituição à London Interbank Offered Rate, que também foi descontinuada. Este ajuste contábil será refletido nos capítulos subsequentes; O banco planeja amortizar US$ 1,6 bilhão em receitas de juros nos próximos anos.

Incluindo estes custos e ajustamentos, o banco reportou um lucro de 3,1 mil milhões de dólares no trimestre, sobre receitas de 22 mil milhões de dólares, abaixo do lucro de 7,1 mil milhões de dólares um ano antes, sobre receitas de 24,6 mil milhões de dólares.

Brian Moynihan, presidente-executivo do banco, descreveu o trimestre como “forte” e elogiou a “boa demanda por empréstimos” do banco e o crescimento nos depósitos de clientes. Esses rendimentos aumentaram de forma constante após a turbulência causada no ano passado pelas falências de bancos regionais e pelo aumento das taxas de juro que levou os investidores à procura de rendimentos mais elevados. Os depósitos do Bank of America no último trimestre foram em média de 1,9 biliões de dólares, ligeiramente abaixo da média do ano anterior.

O Wells Fargo lucrou US$ 3,4 bilhões e uma receita de US$ 20,4 bilhões, acima do ano anterior. O banco pagou uma avaliação de US$ 1,9 bilhão ao fundo governamental e registrou US$ 969 milhões em custos de fim de serviço que espera incorrer este ano. Ele não estimou quantos empregos deverão ser cortados, e Michael Santomassimo, diretor financeiro do banco, disse que os cortes seriam generalizados por todo o banco. Ele atribuiu as reduções à “eficiência do trabalho que realizamos em toda a empresa”.

As taxas de juro mais elevadas ajudaram a impulsionar os lucros dos bancos e os executivos estão a preparar-se para os efeitos se, como esperado, a Fed reduzir as taxas de juro. O Wells Fargo disse que a receita líquida de juros pode cair pelo menos 7% este ano. Charlie Scharf, presidente-executivo do banco, disse que o banco é “sensível” às taxas de juros e à saúde geral da economia dos EUA, mas adotou um tom otimista, dizendo que a qualidade do crédito permanece forte, um sinal de resiliência do consumidor.

O prejuízo líquido do Citigroup incluiu uma conta de 1,7 mil milhões de dólares da Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), bem como as reservas para perdas do banco para se preparar para os riscos na Rússia e na Argentina, bem como o impacto do declínio repentino no valor do peso argentino.